為規(guī)范北京市碳排放權(quán)交易，保護(hù)交易市場(chǎng)交易主體的合法權(quán)益，維護(hù)交易市場(chǎng)秩序，根據(jù)《關(guān)于北京市在嚴(yán)格控制碳排放總量前提下開展碳排放權(quán)交易試點(diǎn)工作的決定》《北京市碳排放權(quán)交易管理辦法》《北京市交易場(chǎng)所管理辦法》等相關(guān)文件，本所制定了《北京市碳排放權(quán)交易和結(jié)算規(guī)則》，現(xiàn)予以發(fā)布。

本規(guī)則自2025年5月1日起施行，《北京綠色交易所碳排放權(quán)交易規(guī)則（試行）》《北京綠色交易所碳排放權(quán)交易規(guī)則配套細(xì)則（試行）》同時(shí)廢止。

北京綠色交易所有限公司

2025年4月11日

第一章 總 則

第一條 為規(guī)范北京市碳排放權(quán)交易，保護(hù)交易市場(chǎng)交易主體的合法權(quán)益，維護(hù)交易市場(chǎng)秩序，根據(jù)《關(guān)于北京市在嚴(yán)格控制碳排放總量前提下開展碳排放權(quán)交易試點(diǎn)工作的決定》《北京市碳排放權(quán)交易管理辦法》《北京市交易場(chǎng)所管理辦法》等相關(guān)文件，制定本規(guī)則。

第二條 本規(guī)則適用于北京市碳排放權(quán)交易及結(jié)算相關(guān)活動(dòng)。北京市碳排放權(quán)交易相關(guān)方應(yīng)當(dāng)遵守本規(guī)則。

第三條 北京綠色交易所有限公司（以下稱交易機(jī)構(gòu)）承擔(dān)北京市碳排放權(quán)交易工作的交易機(jī)構(gòu)職能，負(fù)責(zé)建設(shè)和運(yùn)行交易系統(tǒng)，組織開展本市碳排放權(quán)統(tǒng)一交易和結(jié)算。北京市碳排放權(quán)交易通過交易系統(tǒng)進(jìn)行。

第四條 北京市碳排放權(quán)交易、結(jié)算及相關(guān)活動(dòng)應(yīng)當(dāng)遵守國(guó)家和北京市有關(guān)規(guī)定，遵循公平、公正、公開、誠(chéng)信、安全和高效的原則。

第二章 交 易

第五條 交易主體包括重點(diǎn)碳排放單位及自愿參與交易的單位。

第六條 交易主體應(yīng)當(dāng)符合交易機(jī)構(gòu)規(guī)定的條件，在交易機(jī)構(gòu)開立交易賬戶并簽署入場(chǎng)交易協(xié)議，交易主體通過交易賬戶參與交易活動(dòng)。

交易主體信息發(fā)生變化時(shí)，應(yīng)當(dāng)及時(shí)向交易機(jī)構(gòu)提交交易賬戶信息變更申請(qǐng)。交易主體應(yīng)當(dāng)保證提交的開戶、變更申請(qǐng)材料真實(shí)、完整、準(zhǔn)確和有效。

第七條 每個(gè)交易主體只能開設(shè)一個(gè)交易賬戶。交易主體應(yīng)當(dāng)保障交易賬戶安全，交易賬戶下發(fā)生的一切活動(dòng)均視為交易主體所為。

第八條 交易主體申請(qǐng)注銷交易賬戶，應(yīng)當(dāng)確保交易賬戶內(nèi)無交易產(chǎn)品及資金。交易賬戶注銷后，交易主體無法使用該賬戶進(jìn)行相關(guān)操作。

第九條 北京市碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的交易產(chǎn)品為北京市碳排放配額（BEA）、北京市審定的自愿減排量（BCER），以及根據(jù)市生態(tài)環(huán)境部門有關(guān)規(guī)定適時(shí)增加的其他交易產(chǎn)品。

第十條 交易以“每噸二氧化碳當(dāng)量?jī)r(jià)格”為計(jì)價(jià)單位，買賣申報(bào)量的最小變動(dòng)計(jì)量為1噸二氧化碳當(dāng)量，申報(bào)價(jià)格的最小變動(dòng)計(jì)量為0.01元人民幣。

第十一條 交易采用公開競(jìng)價(jià)、協(xié)議轉(zhuǎn)讓、有償競(jìng)價(jià)以及符合規(guī)定的其他方式進(jìn)行。鼓勵(lì)交易主體采用公開競(jìng)價(jià)交易方式進(jìn)行交易。

第十二條 公開競(jìng)價(jià)是指交易主體提交買入或賣出申報(bào)，申報(bào)中明確交易產(chǎn)品的數(shù)量和價(jià)格，對(duì)手方通過查看實(shí)時(shí)競(jìng)價(jià)列表，以價(jià)格優(yōu)先的原則，在買入或賣出申報(bào)大廳應(yīng)價(jià)并成交的交易方式。同一價(jià)位有多個(gè)申報(bào)的，對(duì)手方按照交易主體申報(bào)時(shí)間依次應(yīng)價(jià)完成交易。未成交的買賣申報(bào)可以撤銷。如未撤銷，未成交申報(bào)在該日交易結(jié)束后自動(dòng)失效。

第十三條 協(xié)議轉(zhuǎn)讓是指交易主體之間協(xié)商達(dá)成一致，并通過交易系統(tǒng)確認(rèn)完成交易的方式。具體流程由交易機(jī)構(gòu)另行公告。符合以下條件可采用協(xié)議轉(zhuǎn)讓：

（一）單個(gè)交易產(chǎn)品單筆申報(bào)數(shù)量10,000噸及以上的交易行為；

（二）法律、法規(guī)和規(guī)范性文件規(guī)定的其他情形。

第十四條 有償競(jìng)價(jià)是指在限定時(shí)間內(nèi)，根據(jù)明確的競(jìng)價(jià)底價(jià)和申報(bào)量等要求，以價(jià)格優(yōu)先、時(shí)間優(yōu)先的原則，將交易產(chǎn)品出讓給競(jìng)價(jià)成功的單個(gè)或者多個(gè)申報(bào)方的交易方式。具體競(jìng)價(jià)成交規(guī)則另行通知。

第十五條 公開競(jìng)價(jià)漲跌幅為當(dāng)日基準(zhǔn)價(jià)的±10%，協(xié)議轉(zhuǎn)讓漲跌幅為當(dāng)日基準(zhǔn)價(jià)的±30%。

第十六條 基準(zhǔn)價(jià)為交易產(chǎn)品上一交易日所有通過公開競(jìng)價(jià)方式成交所產(chǎn)生的加權(quán)平均價(jià)，計(jì)算結(jié)果按照四舍五入原則取至價(jià)格最小變動(dòng)單位。上一交易日無成交的或交易量小于100噸的，以上一交易日的基準(zhǔn)價(jià)為當(dāng)日基準(zhǔn)價(jià)，以此類推。

第十七條 交易主體申報(bào)賣出交易產(chǎn)品的數(shù)量，不得超出其交易賬戶內(nèi)可用數(shù)量。交易主體申報(bào)買入交易產(chǎn)品的相應(yīng)資金，不得超出其交易賬戶內(nèi)可用資金。

第十八條 買賣申報(bào)在交易系統(tǒng)成交后，交易即告成立。依照本規(guī)則達(dá)成的交易于成立時(shí)即告交易生效，交易結(jié)果以交易系統(tǒng)記錄的成交數(shù)據(jù)為準(zhǔn)，買賣雙方應(yīng)當(dāng)承認(rèn)交易結(jié)果，履行清算交收義務(wù)。

第十九條 交易完成后，交易系統(tǒng)自動(dòng)生成電子交易憑證，交易主體可以通過交易賬戶查詢交易記錄。

第二十條 交易日為每周一至周五。國(guó)家法定節(jié)假日和交易機(jī)構(gòu)公告的休市日，市場(chǎng)休市。

第二十一條 公開競(jìng)價(jià)的交易時(shí)段為每個(gè)交易日的9:30-11:30，13:00-15:00；協(xié)議轉(zhuǎn)讓的交易時(shí)段為每個(gè)交易日的9:30-12:00。

交易機(jī)構(gòu)可以根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展需要，調(diào)整交易時(shí)間。

第二十二條 交易時(shí)間內(nèi)因故暫停交易的，交易時(shí)間不作順延。

第二十三條 交易主體應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向交易機(jī)構(gòu)交納交易費(fèi)用，交易的收費(fèi)項(xiàng)目、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)按有關(guān)規(guī)定執(zhí)行。

第三章 結(jié) 算

第二十四條 交易機(jī)構(gòu)選擇符合條件的機(jī)構(gòu)作為結(jié)算渠道，并開立交易結(jié)算資金專用賬戶，用于存放各交易主體的交易資金和相關(guān)款項(xiàng)。

交易機(jī)構(gòu)對(duì)各交易主體存入交易結(jié)算資金專用賬戶的交易資金實(shí)行分賬管理。

交易機(jī)構(gòu)與交易主體之間的業(yè)務(wù)資金往來，通過結(jié)算渠道所開設(shè)的專用賬戶辦理。

第二十五條 交易機(jī)構(gòu)與結(jié)算渠道簽訂結(jié)算協(xié)議，保障各交易主體存入交易結(jié)算資金專用賬戶的交易資金安全。

第二十六條 當(dāng)日交易結(jié)束后，交易機(jī)構(gòu)根據(jù)交易系統(tǒng)的成交結(jié)果，按照貨銀對(duì)付的原則，以每個(gè)交易主體為清算單位，通過交易系統(tǒng)進(jìn)行交易產(chǎn)品與資金的逐筆全額清算。

第二十七條 當(dāng)日清算完成后，清算結(jié)果經(jīng)交易機(jī)構(gòu)和北京市碳排放權(quán)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)（以下簡(jiǎn)稱注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)）確認(rèn)無誤，完成交易產(chǎn)品和資金的交收。

第二十八條 交易主體買入后賣出或賣出后買入同一交易產(chǎn)品的時(shí)間間隔不得少于5個(gè)交易日。賣出交易產(chǎn)品的資金可以用于該交易日內(nèi)的交易。

第二十九條 當(dāng)日結(jié)算完成后，交易機(jī)構(gòu)通過交易系統(tǒng)向交易主體發(fā)送結(jié)算數(shù)據(jù)。

第三十條 交易主體可以通過交易賬戶查詢結(jié)算相關(guān)數(shù)據(jù)，包括交易產(chǎn)品和資金的出入、賬戶余量及余額等情況。

第三十一條 交易主體應(yīng)當(dāng)及時(shí)核對(duì)當(dāng)日結(jié)算結(jié)果，對(duì)結(jié)算結(jié)果有異議的，應(yīng)當(dāng)在下一交易日開市前，以書面形式向交易機(jī)構(gòu)提出。交易主體在規(guī)定時(shí)間內(nèi)沒有對(duì)結(jié)算結(jié)果提出異議，視作認(rèn)可結(jié)算結(jié)果。

第四章 信息管理

第三十二條 交易信息由交易機(jī)構(gòu)統(tǒng)一管理和披露。交易機(jī)構(gòu)每個(gè)交易日通過交易系統(tǒng)披露交易行情等信息。

第三十三條 涉及交易經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)或者對(duì)市場(chǎng)價(jià)格有影響的尚未公開的信息及其他相關(guān)信息，屬于內(nèi)幕信息。禁止內(nèi)幕信息的知情人、非法獲取內(nèi)幕信息的人員利用內(nèi)幕信息從事碳排放權(quán)交易活動(dòng)。

第五章 風(fēng)險(xiǎn)管理

第三十四條 交易機(jī)構(gòu)實(shí)行漲跌幅限制制度。

交易機(jī)構(gòu)可以根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)狀況，調(diào)整漲跌幅比例。

第三十五條 交易機(jī)構(gòu)實(shí)行最大持倉量限制制度。交易機(jī)構(gòu)對(duì)交易主體的持倉量進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控。交易主體的持倉量不得超過交易機(jī)構(gòu)規(guī)定的限額。

交易機(jī)構(gòu)可以根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)狀況，對(duì)最大持倉量限額進(jìn)行調(diào)整。

第三十六條 交易機(jī)構(gòu)實(shí)行大戶報(bào)告制度。交易主體的持倉量達(dá)到交易機(jī)構(gòu)規(guī)定的最大持倉量限額，交易主體應(yīng)當(dāng)及時(shí)向交易機(jī)構(gòu)報(bào)告。

第三十七條 交易機(jī)構(gòu)實(shí)行誠(chéng)信保證金制度。誠(chéng)信保證金制度是指交易主體與交易機(jī)構(gòu)簽署入場(chǎng)交易協(xié)議時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定交納誠(chéng)信保證金，作為其參與交易的誠(chéng)信承諾。

交易機(jī)構(gòu)可以根據(jù)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)狀況，調(diào)整誠(chéng)信保證金金額。

第三十八條 交易機(jī)構(gòu)實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)警示制度。交易機(jī)構(gòu)可以采取要求交易主體報(bào)告情況、書面警示、發(fā)布風(fēng)險(xiǎn)警示公告、限制交易等措施，警示和化解風(fēng)險(xiǎn)。

第三十九條 因不可抗力、意外事件、重大技術(shù)故障等原因，導(dǎo)致部分或全部交易無法正常進(jìn)行的，交易機(jī)構(gòu)可以決定采取暫停交易措施。

第四十條 交易機(jī)構(gòu)對(duì)暫停交易、恢復(fù)交易的決定予以公告，并向市生態(tài)環(huán)境部門報(bào)告。

第六章 交易行為監(jiān)督

第四十一條 交易機(jī)構(gòu)對(duì)交易主體的下列異常交易行為，予以重點(diǎn)監(jiān)控：

（一）可能對(duì)交易價(jià)格產(chǎn)生重大影響的信息披露前，大量或持續(xù)買入或賣出的行為；

（二）固定或涉嫌關(guān)聯(lián)的交易賬戶之間，大量或頻繁進(jìn)行反向交易的行為；

（三）大筆申報(bào)、連續(xù)申報(bào)、密集申報(bào)或申報(bào)價(jià)格明顯偏離行情展示的最新成交價(jià)的行為；

（四）頻繁申報(bào)和撤銷申報(bào)，或大額申報(bào)后撤銷申報(bào)，可能影響交易價(jià)格或誤導(dǎo)其他交易主體的行為；

（五）大量或者頻繁進(jìn)行高買低賣交易；

（六）交易機(jī)構(gòu)認(rèn)為需要重點(diǎn)監(jiān)控的其他異常交易行為。

第四十二條 交易機(jī)構(gòu)可以對(duì)異常交易行為進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)或非現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查，根據(jù)需要可以要求相關(guān)交易主體及時(shí)、準(zhǔn)確、完整地提供有關(guān)文件和資料。

第四十三條 對(duì)發(fā)生異常交易行為、違反本規(guī)則或交易機(jī)構(gòu)其他業(yè)務(wù)規(guī)則規(guī)定、操縱或擾亂碳排放權(quán)交易市場(chǎng)的交易主體，交易機(jī)構(gòu)有權(quán)采取要求提供書面說明、限制交易、公開譴責(zé)等措施，并向市生態(tài)環(huán)境部門報(bào)告。

第四十四條 北京市碳排放權(quán)交易各相關(guān)方，包括承擔(dān)碳排放權(quán)交易監(jiān)管職責(zé)的行政部門和承擔(dān)相關(guān)服務(wù)管理的注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)、交易機(jī)構(gòu)，以及核查機(jī)構(gòu)、檢驗(yàn)檢測(cè)機(jī)構(gòu)等技術(shù)服務(wù)機(jī)構(gòu)及其工作人員，不得參與碳排放權(quán)交易。

第四十五條 交易主體涉嫌重大違法違規(guī)，或因其他情形正在被司法機(jī)關(guān)、國(guó)家監(jiān)察機(jī)關(guān)、生態(tài)環(huán)境部門等單位調(diào)查或已被查處的，交易機(jī)構(gòu)依法配合對(duì)其采取凍結(jié)交易產(chǎn)品、限制交易等措施。

第七章 爭(zhēng)議處理

第四十六條 交易主體之間發(fā)生交易糾紛，相關(guān)交易主體應(yīng)當(dāng)記錄有關(guān)情況，以備查閱。交易糾紛影響正常交易的，交易主體應(yīng)當(dāng)及時(shí)向交易機(jī)構(gòu)報(bào)告。交易機(jī)構(gòu)可以按有關(guān)規(guī)定，提供必要的交易信息。

第四十七條 交易主體之間因碳排放權(quán)交易業(yè)務(wù)產(chǎn)生交易爭(zhēng)議和糾紛的，雙方可以協(xié)商解決，也可以向交易機(jī)構(gòu)提出調(diào)解申請(qǐng)，還可以依法向仲裁機(jī)構(gòu)申請(qǐng)仲裁或者向人民法院提起訴訟。

第四十八條 交易主體申請(qǐng)交易機(jī)構(gòu)進(jìn)行調(diào)解的，應(yīng)當(dāng)提出書面調(diào)解申請(qǐng)。交易機(jī)構(gòu)的調(diào)解意見，經(jīng)相關(guān)交易主體確認(rèn)并在調(diào)解意見書上簽章后生效。

第八章 附 則

第四十九條 本規(guī)則由交易機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)修訂與解釋，交易機(jī)構(gòu)根據(jù)本規(guī)則制修訂相關(guān)配套制度。

第五十條 本規(guī)則中所述時(shí)間，以交易機(jī)構(gòu)交易主機(jī)的時(shí)間為準(zhǔn)。

第五十一條 本規(guī)則下列用語具有如下含義：

清算，是指按照確定的規(guī)則計(jì)算交易產(chǎn)品和資金的應(yīng)收應(yīng)付數(shù)額的行為。

交收，是指根據(jù)確定的清算結(jié)果，通過變更交易產(chǎn)品和資金以履行相關(guān)債權(quán)債務(wù)的行為。

本規(guī)則未定義的用語的含義，依照法律、法規(guī)、規(guī)章、規(guī)范性文件及交易機(jī)構(gòu)有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則確定。

第五十二條 本規(guī)則所稱“小于”“超過”不含本數(shù)。

第五十三條 本規(guī)則自2025年5月1日起施行。交易機(jī)構(gòu)于2022年1月19日發(fā)布的《北京綠色交易所碳排放權(quán)交易規(guī)則（試行）》《北京綠色交易所碳排放權(quán)交易規(guī)則配套細(xì)則（試行）》同時(shí)廢止。